永兴量化对冲2号基金2016年第1季度报告

项目	信息
基金名称	永兴量化对冲2号基金
基金编号	S20274
基金管理人	广州永兴投资有限公司
基金托管人	招商证券股份有限公司
基金运作方式	契约型开放式
基金合同生效日期	2014年08月20日
报告期末基金份额总额	29,735,540.55份

阶段	净值增长率	净值增长率标准差	业绩比较基准收益率	业绩比较基准收益率标准差
当季	-6.44%	-	-	-
自基金合同生效起至今	28.35%	-	-	-

说明：净值增长率等于（期末累计净值-期初累计净值）/期初累计净值；当季净值增长率等于（本季度末累计净值-上季度末累计净值）/上季度末累计净值

单位：人民币元

项目	2016-01-01至2016-03-31
本期已实现收益	-3,958,900.85
本期利润	-4,842,357.64
期末基金资产净值	38,166,988.79
期末基金份额净值	1.2835

金额单位：元

序号	项目	金额	占基金总资产的比例（%）
1	权益投资	-	-
2	固定收益投资	-	-
3	金融衍生品投资	-	-
4	买入返售金融资产	-	-
5	货币市场工具	-	-
6	银行存款和结算备付金合计	37,683,492.55	98.63
7	其他各项资产	525,060.78	1.37
	合计	38,208,553.33	100.00

单位：份

项目	份额数
报告期期初基金份额总额	52,856,004.20
报告期期间基金总申购份额	311,550.74
减：报告期期间基金总赎回份额	23,432,014.39
报告期期间基金拆分变动份额（份额减少以“-”填列）	-
报告期期末基金份额总额	29,735,540.55

报告事项	内容
1、遵规守信情况说明	报告期内，本基金管理人严格遵守《中华人民共和国证券投资基金法》、基金合同和其他有关法律法规，本着诚实信用、勤勉尽责、安全高效的原则管理和运用基金资产，在严格控制投资风险的基础上，为基金份额持有人谋求最大利益，没有损害基金份额持有人利益的行为。
2、投资策略及业绩表现	报告期内，管理人严格按照合同约定的投资策略进行投资管理，但由于市场交易规则的调整，熔断机制对市场的影响远超预期，市场在流动性几乎消失的情况下出现大幅波动，导致部分策略无法调整以至暂时失效，基金在报告期内出现业绩回撤。整个报告期内基金业绩为-6.44%。
3、市场展望	不确定性可能是2016年投资者将面对的最大的挑战。国际油价在经历断崖式下跌后的走向，美联储自2015年末之后的加息进程，其他发达经济体金融市场的动荡，货币市场的不确定性以及一系列地缘政治军事风险都使得2016年可能注定是不确定性风险较大的一年，而经济全球化下各国经济的互动与共振又进一步加大了各国投资者面临的不确定性风险。对于我们来说，将继续贯彻风险第一的操作理念，不断丰富投资策略，使产品收益来源多元化。在严格控制风险的前提下，寻求确定性较大投资机会，追求长期稳健复合回报和绝对收益。
4、持有人数或基金资产净值预警情况	报告期内本基金未出现持有人数或基金资产净值预警情形。